最近的新地產(chǎn)三連：房貸先息后本、貸款違約銀行不收房、不顯示二手房成交價格，主打一個主打，力戰(zhàn)八方。房貸的崩壞已經(jīng)傳遞到銀行，當(dāng)居民部門放下對資產(chǎn)的執(zhí)念，對債務(wù)的責(zé)任，轉(zhuǎn)而開始思考為什么我的收入和生活出了問題，很多事就不太好辦了。

不好辦不能掀桌子，因為背債人的覺醒，是個麻煩，尤其是這幾年好不容易居民長期負債，已經(jīng)由增長轉(zhuǎn)為減少，終于有了拐點，這事跟生育率一樣，一旦開始慣性很強。計劃對市場的干預(yù)最難起效的就是生育和消費，并沒有一種強力可以讓人奮不顧身，有句話說得好：誰比誰傻三天啊，更何況三年。

資產(chǎn)價格的奔逃，如同一列火車，車廂中的乘客意識到不對已經(jīng)尋找緊急制動了，車頭還在加速，與車廂形成形成反方向相持；乘客以為自己不能左右行駛方向，但可以提前下車，沒想到火車司機在最后時刻正努力焊死車門。

我們的生活，它就要開，往哪兒開，往幸福里開么？

下一站是大觀園，但賈史王薛這樣的家族我們普通人是靠不了站的，再下一站可就是大澤鄉(xiāng)了。

體育總局茍仲文、足協(xié)陳戌源、男足李鐵，我們進去了這么多人，才有機會跟大家一起小組出線；當(dāng)然也拜托隔壁的椰漿飯老板，撲救功力有三段，市井草莽卻是江湖好漢。

當(dāng)然我有點同意一種聊以慰藉的觀點：男足的表現(xiàn)主要是對沖國運，國家經(jīng)濟局面繁榮年月，男足的情況拉胯始終難以改變。不過目前情況看，這一屆男足很有可能取得較大的突破，倘若真的如此，是不是該關(guān)燈吃椰漿飯呢。

沉默的邊緣力量，之所以會被重視，因為其規(guī)模正在變的龐大，而且越來越多在過去幾年失去了許多的人們，開始一邊沉默，一邊用行動來體現(xiàn)思考態(tài)度，這比之前要危險得多。曾經(jīng)出走看世界，又被打斷路徑，落寞返回鄉(xiāng)里的群體，恰是攪動鄉(xiāng)間的新力量，有思考和判斷的能力，注入到邊緣社會，容易喚醒更多人。

此時再耍“老鄉(xiāng)別走、一切好商量”那套，太遜了；以前我總說，遇到時代逆潮，既得利益者總會選擇先從一塊薄餅的外延開始掰，利益集團的附庸和打下手的人，就變成了掰掉的碎渣沫，這是個成本問題。

金融體系，在經(jīng)濟角色區(qū)分中，對應(yīng)非銀行企業(yè)和居民部門、政府部門，也就是說它可以滲透方方面面，同時容納一定的利益追求；所以我們看到這個行業(yè)底層、基層始終有崗位給到普通人家的孩子，但是如同張雪峰所說，也沒有太多上升空間?？墒?，金融行業(yè)的上限非常高，金融賺錢又特別快，容易撬動資源，所以這個行業(yè)的中上部，要么是服務(wù)于強權(quán)，要么可以讓一部分“高人”置身其中，說白了你也能干，但是你沒有居于那種食物鏈頂端的資源。

銀行能在房貸上妥協(xié)，是市場到了這一步造車的。法拍和不良資產(chǎn)處置，多年來早已形成一種高效率的回收資源方式，但是如今市場萎靡，卡住了這條路。當(dāng)違約的足夠多，但接盤的太少，流動性危機和資產(chǎn)荒同時出現(xiàn)，這種情況下肉爛在鍋里不如肉爛在別人碗里。所以銀行要捆綁盡可能多的房貸客戶，這是居民部門的利用價值，也是市場博弈的談判籌碼。

如果說房地產(chǎn)相關(guān)貸款的門檻可以降低，那么降到多低合適呢？取決于兩方面：

第一，長期利率的下降，以國債為錨，這是宏觀意義上收益率的問題，現(xiàn)在沒有好賽道可以支撐資本收益率了，那就把基準成本降下來。

第二，資產(chǎn)負債表，銀行的資產(chǎn)注重流動性和安全；一套房子拿回來不變現(xiàn)，就是資產(chǎn)砸自己手里（雖然合同層面嚴格意義上不是這樣），貸款收不回來，則是不良。這些成本中有沒有一種平衡，各退一步，貸款客戶也別完全躺平，銀行也別逼人太甚。

剩余貸款本金?房子（尤其是期房）現(xiàn)值?壞賬撥備承受上限=跟房貸客戶的誠意

市場遍地狼煙，保交付和國家隊收購商品房，都屬于遠水解不了近渴，而且很多錢還要從銀行貸款，銀行心里苦但銀行說不出。因此房貸違約這事，會跟準備放棄的購房人好商量，屬于敬酒你不吃，他得自罰三杯，算啦，咱都兌點水意思一下。

日本如今年輕人就業(yè)形式改善，是因為他們前輩的躺平和沉默換來的，而今金融體系內(nèi)憂外患，是居民部門去杠桿，降負債+資產(chǎn)價格持續(xù)下跌換來的，我們的居民中長期貸款中的房貸，去年至今負增長的分水嶺，是經(jīng)濟博弈的一小步。銀行也只是趴在背債人身上，跟著過去一二十年大環(huán)境打秋風(fēng)的一根管道而已，但金融有個好處，它連著利益集團，令他們不能無視，所以現(xiàn)狀有進步意義。

未來有一天，大家享受到勞動法的存在、社會保障等福利，可以用更低的成本保有自己的資產(chǎn)，這不是因為他們良心發(fā)現(xiàn)，也不是因為他們變成了好人，而是因為前人的不妥協(xié)。

相關(guān)知識

房貸壓力終于到了銀行這邊
北京樓市新政：銀行房貸政策優(yōu)化，購房成本降低
多地銀行房貸業(yè)務(wù)暫停！
多地按揭貸款額度大幅收緊 11家A股上市銀行房貸集中度越紅線
銀行柜員：今年房貸逾期人數(shù)上漲明顯，以前幾年才能遇上一次
終于，銀行和房地產(chǎn)也有了利益沖突的一天！
房產(chǎn)市場降溫，銀行房貸風(fēng)險不斷攀升
受疫情影響還房貸難 廣州多家銀行可延期
廣州多家銀行停止二手房貸?銀行否認
買房更輕松？揭秘銀行新款房貸“先息后本”計劃